У 1991 році Peugeot знадобився автомобіль, щоб замінити два своїх автомобіля 205.
Після успішної кар’єри на ринку та гоночних трасах це була дуже важка робота. Але це треба було зробити.
Коли почалися дослідження нової моделі, французька група почала з нуля. Вони знали лише те, що автомобіль повинен бути легким хетчбеком з переднім приводом. Зібравши всі деталі разом, команда дизайнерів створила кузов, який добре виглядає для ринкового сегменту та достатньо просторий для молодої сім’ї, з дітьми чи без них. Виготовлявся в 3-х і 5-дверних версіях. Тут мало бути щось для кожного.
Форма автомобіля була простою та із закругленими краями, вона явно залишила вплив дизайну 80-х. Його тонкі фари та невелика щілина в решітці радіатора були новим трендом, і його оцінили клієнти.
Усередині автомобіля було достатньо місця для чотирьох дорослих, незалежно від того, три чи п’ятидверні були. Багажник був невеликий, але так як задня лавка складалася, проблема була вирішена. Пряма та проста панель приладів мала невелику центральну панель для стереосистеми та елементів керування вентиляцією.
Автомобіль починав свою кар'єру з невеликого 1,1-літрового двигуна з карбюратором, який пізніше був замінений через суворіші викиди. З часом він отримав вибір двигунів від 50 до 95 к.с. Тридверна версія зі значком GTI була представлена після рестайлінгу в 1996 році.